Блог


08 января 2018 г.  

Существует укоренившееся мнение, что кризис – явление исключительно отрицательное для экономики не только конкретно взятой страны, но и любого государства в принципе. В данной статье мы рассмотрим аспекты финансового кризиса под несколько другим углом, а именно: какие возможности открывают мировые и локальные кризисы и сопутствующие им санкции, как в ситуации с Россией последних лет, для такой интересующей нас отрасли как факторинг!

Определимся для начала с последствиями кризиса 2014-2017 годов для России в разрезе макроэкономики, а также рассмотрим, каким же образом мы можем вынести и уже частично вынесли положительные решения в разрезе микроэкономики без отрыва от макроэкономики в части государства как неотъемлемого участника финансового и производственного рынка России:

  1. Промышленное производство и занятость трудоспособного населения пошли на спад, ибо экономика России испокон веков была и остается сырьевой. Однако выход есть – снижение доли сырьевых экспортных доходов за счет смещения усилий и финансирования в сторону перерабатывающих и чисто производственных отраслей с обязательным перераспределением в их пользу трудовых ресурсов. Результат – сохранение ВВП и занятости населения на прежнем уровне с одновременным развитием новых финансовых инструментов как, например, факторинг – любое производственное предприятие является и поставщиком продукта конечному потребителю и дебитором в отношении продавцов ресурсов для производства этого продукта. Следовательно, цепочка участников договора факторинга очевидна. Нужна лишь политическая воля руководства предприятия и в ряде случаев государственная поддержка финансирования факторинговых компаний для оперативного закрытия сделок по уступке прав требования дебиторской задолженности.
  2. Банковская система и кредитная политика традиционно первыми падают под натиском санкций в виде перекрытого доступа к международному финансированию. Все привыкли к «дешевым» долларам, забыв о крепком пока еще неконвертируемом рубле, имеющим под собой реальные активы и золотой запас. Выход – рублевое финансирование торговых и производственных компаний, осуществляющих, в частности, контракты по государственным закупкам, что позволит даже не прервать, а не допустить увеличения кассовых разрывов у добросовестных предприятий, который неизбежно повлечет цепочку неплатежей между контрагентами вплоть до банкротства целых отраслей. Результат – наполненные оборотным капиталом циклические сделки без какой-либо привязки к международным валютным заимствованиям.
  3. Девальвация рубля. Даже если после оперативного осуществления антикризисных мер, упомянутых в первых двух пунктах, девальвация национальной валюты случилась, никто не мешает использовать ее на благо страны и развитие импортозамещения, о котором много говорится, но мало делается. Как может помочь факторинг в данном направлении? Спрос на рубли, необходимые в финансировании оборота дебиторской задолженности исключительно российских компаний, осуществляющих расчеты в рублях, отодвинет спекулятивный и слабо подкрепленный реальными активами валютный рынок на второй план. Поставщики продуктов питания, производимых на территории России, особо в валюте не нуждаются – большинство из них уже научилось работать на российских кормах и удобрениях, закупаемых у российских же поставщиков за те же рубли. Следовательно, спрос на валюту у целого сегмента рынка, обеспечивающего, кстати, национальную безопасность страны, автоматически отпадает. Результат – экспортные компании валюту продают, российские компании ее не покупают за ненадобностью, факторинговые компании обеспечивают насыщенность национального производства национальной валютой, а рубль остается в своих разумных докризисных границах.

К сожалению, или к счастью, не все аналитики и финансисты у власти и сопряженные с ними банки и кредитные организации, а также подконтрольные им факторинговые компании, видят целесообразность использования национальных ресурсов в российских же интересах. Как следствие, предприниматели начинают искать и создавать новые инструменты финансирования дебиторской задолженности без участия государства и кредитных институтов. На рынке появляются частные инвесторы, способные обеспечить свободными денежными средствами целые отрасли на территории всей страны. Однако законодательство порой прямо или косвенно запрещает факторинг неквалифицированным игрокам, для чего создаются специализированные интернет аукционы дебиторской задолженности, позволяющие практически любому юридическому лицу инвестировать в факторинг, а российским поставщиками и производителям получать финансирование на бирже факторинга буквально в онлайн-режиме с использованием электронного документооборота (ЭДО), что расширяет географию сделок на территорию всей страны и снижает затраты на бумажный документооборот и срок оборачиваемости дебиторской задолженности.

Так что вовсе не страшно, когда приходит кризис – важно уметь и хотеть использовать его в целях развития себя, своего бизнеса и своей страны.